信用卡与京东白条明争暗战鹿死谁手？

近日，京东金融在客户端发布公告称，5月31日前将暂停除了中信银行和光大银行以外的信用卡支付白条服务，此事不禁让人想起，信用卡与消费金融之间曾经的刀光剑影，究竟这场，信用卡与以京东白条为代表的消费金融之争，鹿死谁手？

【商品赊购与信贷产品之争】

2014年2月京东白条开启之初，并没有受到银行的横加指责，大概没有人想象得到，中国消费金融的发展如此迅猛，根据京东金融的数据，白条对于拉动消费效果明显，北京地区白条用户使用分期消费后，月消费金额提升97%。2015年北京地区的京东白条用户累计透支消费30亿元，预计带来超过10亿元的消费增量。

利之所往，人必随之。短短2年时间，以京东白条为代表的小额线上消费贷款如雨后春笋般冒出，并开始往线下消费场景渗透，银行的奶酪，被动了大块。

银行业坐不住了，尤其是走在市场前端的商业银行，2015年9月，招商银行和交通银行先后关闭信用卡支付京东白条功能。理由是：信用卡的本质是先消费、后付款的小额信贷工具，而京东白条也具有这一特征，所以京东白条是信贷产品。言下之意，京东白条是政策违法产品。

不甘示弱的京东白条辩解说：京东白条本质是赊销，是京东商城应收账款，属于商业信用行为，不是信贷类产品。

这场轰轰烈烈的商品赊购与信贷产品之争引发了行业长达数月的口舌混战，因政策的不明朗，最后无果而终。

但是双方的暗战，此时方始。

【京东白条渐成气候】

尽管遭到了招商银河和交通银行的封杀，京东白条的商业赊销性质还是得到了监管层的认可，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行等国内主流银行的储蓄卡和信用卡均可为白条付款。去年底，人民网引用《京东白条的创新性不应被否定》似乎也是某种暗示。

16年3月底，央行、银监会发文力挺消费金融，在《关于加大对新消费领域金融支持的指导意见》中明确指出，优化消费信贷管理模式；加快消费信贷产品创新；支持信息和网络消费等。

消费金融的春天似乎来了，以京东白条为例，2015年4月，白条开始走出京东商城，融入更多场景，如今覆盖了教育、租房、装修、旅游等众多消费场景，衍生出校园白条、租房白条、旅游白条等多种产品。

前不久，京东金融发布了消费金融品牌战略，宣布其消费金融业务将围绕着白条品牌进一步走出京东，向更广阔的消费场景拓展;同时，向全行业输出白条核心能力，包括风控能力、系统性产品能力、品牌服务能力，从而进一步降低行业成本，提升全行业服务效率。

可见其志不在小。

【银行业危机并存】

面对气势汹汹的消费金融，银行业看似被动，实则已经开始布局。

4月15日，央行发布新规《中国人民银行关于信用卡业务有关事项的通知》，将信用卡行业的多项定价权交还银行，支持信用卡行业的市场化改革。

近两年，随着互联网金融的快速发展，信用卡行业弊端频现，发展已渐入困境，此次，《通知》传递的让市场的回归市场信号，让银行信用卡业务，似乎看到了希望的曙光。

其实，主力消费人群的改变（85后成主力），各类消费场景下的小额信用贷款大行其道。银行也从中获利不少，比如各类信用卡分期业务的火热。

可以想见，不甘奶酪大盘被端走的银行，在新政下，将采取大规模的调整，以适应新的市场竞争形势，信用卡业务也将更具活力。

【市场发展大势预测：两虎并存】

银行信用卡产品与消费金融产品其实并非水火不容，二者虽然同属一行，瓜分一块大蛋糕，但细分下来，分工似乎又有所不同。

艾瑞此前发布的一份《2016年中国互联网消费金融市场研究报告》指出，2015年中国消费信贷规模达到19.0万亿元，同比增长23.3%;预计2019年将达到41.1万亿元。

如此庞大的市场，不是尚在摸索发展的消费金融可以吞得下，信用卡也难以独当此任。

对两方发展各自注入强心针的政府，或许更有先见之明，一山放两虎，二者相互竞争，又有合作共赢，共同扛起国内小额信用贷的市场大旗。